603078股票(华宝兴业多策略)
603078股票(华宝兴业多策略)
本文目录一览：
江化微(603078.SH)发布公告，综合考虑资本市场环境变化情况，并结合公司发展战略，为了顺利推进再融资工作，公司决定申请撤回2021年非公开发行相关申请文件，并将适时重新申报。
2019年6月30日
基金管理人：华宝基金管理有限公司
基金托管人：中国建设银行股份有限公司
送出日期：2019年8月29日
§1 重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本半年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2019年8月27日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本半年度报告摘要摘自半年度报告正文，投资者欲了解详细内容，应阅读半年度报告正文。
本报告中财务资料未经审计 。
本报告期自2019年01月01日起至06月30日止。
§2 基金简介
2.1 基金基本情况
■
2.2 基金产品说明
■
2.3 基金管理人和基金托管人
■
2.4 信息披露方式
■
§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
■
注：1、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3、净值相关数据计算中涉及天数的，包括所有交易日以及季末最后一自然日（如非交易日）。
4、期末可供分配利润采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
■
注：1、净值以及比较基准相关数据计算中涉及天数的，包括所有交易日以及季末最后一自然日（如非交易日）。
2、本基金业绩比较基准为：80%×上证180指数和深证100指数的复合指数+20%×上证国债指数
复合指数＝（上证180流通市值／成分指数总流通市值）× 上证180指数＋（深圳100流通市值／成分指数总流通市值）×深证100指数
成分指数总流通市值＝上证180流通市值＋深圳100流通市值
流通市值采用上一交易日收盘市值
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
■
注：按照基金合同的约定，自基金成立日期的6个月内达到规定的资产组合，截至2004年11月11日，本基金已达到合同规定的资产配置比例。
§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
基金管理人是2003年3月7日正式成立的合资基金管理公司，截至本报告期末（2019年6月30日），正在管理运作的证券投资基金包括宝康系列基金、华宝多策略基金、华宝现金宝货币市场基金、华宝动力组合基金、华宝收益增长基金、华宝先进成长基金、华宝行业精选基金、华宝海外中国成长基金、华宝大盘精选基金、华宝增强收益基金、华宝中证100 基金、上证180价值ETF、华宝上证180价值ETF联接基金、华宝新兴产业基金、华宝可转债基金、华宝油气基金、华宝医药生物基金、华宝资源优选基金、华宝添益货币市场基金、华宝服务优选基金、华宝创新优选基金、华宝生态中国基金、华宝量化对冲基金、华宝高端制造基金、华宝品质生活基金、华宝稳健回报基金、华宝事件驱动基金、华宝国策导向基金、华宝新价值基金、华宝新机遇基金、华宝医疗分级基金、华宝中证1000分级基金、华宝万物互联基金、华宝转型升级基金、华宝核心优势基金、华宝美国消费基金、华宝香港中小盘基金、华宝中证全指证券公司ETF、华宝中证军工ETF、华宝新活力基金、华宝沪深300指数增强基金、华宝未来主导产业基金、华宝新起点基金、华宝红利基金、华宝新飞跃基金、华宝新优选基金、华宝香港大盘基金、华宝智慧产业基金、华宝第三产业基金、华宝银行ETF、华宝银行ETF联接基金、华宝价值发现基金、华宝香港本地基金、华宝中证500指数增强基金、华宝香港精选基金、华宝券商ETF联接基金、华宝宝丰高等级债券基金、华宝绿色主题基金、华宝沪港深价值基金、华宝科技先锋基金、华宝宝裕纯债基金、华宝大健康基金、华宝中短债基金、华宝稳健FOF基金、华宝宝盛纯债基金、华宝宝怡纯债基金、华宝消费升级基金、华宝质量价值基金等，正在管理运作的证券投资基金资产净值合计171,851,775,826.03元。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
■
注：1、任职日期以及离任日期均以基金公告为准。
2、证券从业含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人遵守《中华人民共和国证券法》、《中华人民共和国证券投资基金法》及其各项实施细则、《华宝多策略增长开放式证券投资基金基金契约》和其他相关法律法规的规定、监管部门的相关规定，依照诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在控制投资风险的基础上，为基金份额持有人谋取*利益，没有损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
本报告期内，基金管理人通过严格执行投资决策委员会议事规则、公司股票库管理制度、中央交易室制度、防火墙机制、系统中的公平交易程序、每日交易日结报告、定期基金投资绩效评价等机制，确保所管理的所有投资组合在授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等投资管理活动和环节得到公平对待。同时，基金管理人严格遵守法律法规关于公平交易的相关规定和公司内部制度要求，分析了本公司旗下所有投资组合之间的整体收益率差异、分投资类别（股票、债券）的收益率差异以及连续四个季度期间内、不同时间窗下同向交易的交易价差；分析结果未发现异常情况。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
本报告期内，基金管理人未发生所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%。
本报告期内，本基金未发现异常交易行为。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
2019年上半年国内经济依然低迷，一季度末由于逆周期调节政策以及春节错位等因素国内经济一度出现复苏信号，但随后偏紧的货币政策以及5月份以后中美贸易谈判陷入僵局，国内经济再次低迷。从上半年宏观数据看，虽然3、6月份部分数据出现反弹，但国内经济放缓压力依然存在。从经济先行指标PMI看，2019年3、4月份短暂的回升到荣枯线上以后，5、6月份再次跌破荣枯线；从规模以上企业工业增加值看，1、2月低迷后，3月份数据反弹，但4、5月份同比数据较3月份逐步下滑，6月份受采矿业景气提升数据再次反弹，但上半年整体低迷；从社会消费品零售总额增速看，4月份触及了2003年中以来的低点，由于恢复五一小长假5月份该数据回升到8.6%，6月份因国五车清库存促销带动，该数据继续回升到9.8%，但预期难以持续；从固定资产投资数据，上半年整体呈现弱回升态势，主要是地产投资增速较为刚性，同时逆周期调节宏观政策对于基建投资有一定的拉动作用；从进出口数据看，中美贸易冲突及国内外经济放缓等影响，上半年进出口数据不佳。从世界各主要经济体的制造业 PMI以及全球贸易形势等方面看，多数国家的经济景气度已经见顶回落，世界各主要经济体经济增速均有一定放缓压力，其中美国状况稍好，但也出现了回落趋势。未来主要风险点是全球贸易保护主义抬头及全球经济继续放缓。
2019年上半年A股市场波动较大，最终市场整体呈现上涨。1月份以上证50为代表的大股票表现较好，而春节后一个月以创业板为代表的中小股票表现遥遥领先，二季度初开始A股市场持续下跌，但以上证50为代表的大股票表现较好，而中小板和创业板为代表的中小股票下跌明显。一季度A股表现较好主要是货币和财政政策相对较为宽松，以及中美贸易谈判进展较为顺利，同时2018年股市大幅调整也使得个股及行业估值较低。二季度A股下跌主要因为货币政策较一季度略有收紧，同时中美贸易谈判陷入僵局以及国内外经济增长低于市场预期等。市场表现较好的行业是食品饮料、非银和农业，而建筑、传媒和汽车表现不佳。上半年上证指数涨幅19.45%，深成指涨幅26.78%，创业板指数涨幅20.87%。
本基金在年初仓位较高，随着市场上涨一季度末开始逐步降低了仓位，由于市场大幅调整后股票估值具有较强的吸引力，在二季度末又明显提升了仓位。上半年本基金主要降低了化工、有色和非银配置，增加了传媒、银行和采掘配置。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
本报告期基金份额净值增长率为20.30%，业绩比较基准收益率为22.43%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望2019年下半年，在房地产行业销售放缓，海外经济增速放缓以及中美贸易冲突（双方还在商谈中，能否缓解目前还难以判断）背景下，预计经济增长会有压力。但考虑到经过去库存后国内房地产行业库存较低，房地产投资虽有压力但不用过于担心；基建投资增速2018年四季度开始已经企稳回升，2019年上半年也维持了低速回升的态势，在国内逆周期政策作用下预计未来还有提升空间。国际市场方面，美国2018年减税政策实施有望继续带动美国经济向好，但后续增长速度也会受贸易冲突影响。美联储货币政策依然需要重点关注，目前市场对其降息预期较高，如果降息低于预期则会导致经济承受压力。欧洲和日本2019年上半年经济继续低迷，2019年下半年预计在美国及其他国家贸易保护政策性下也难以明显扭转。未来重点关注在经济放缓情况下全球主要央行的货币政策。
对于A股市场来说，经过连续三年多调整后，中小市值股票估值较高的压力得到较大程度缓解，部分股票和行业已经具备投资价值，一些低估值高分红的价值股以及业绩增长相对确定的成长行业龙头值得关注。在板块方面，2019年上半年国内经济有下行压力，为对冲经济下滑，稳增长将会是2019年下半年一个重要的投资主线。但未来基建投资更多集中在补短板领域，因此寻找相应的板块（如基建、轨交、环保等）的投资机会，另外还可以关注地产、券商和医疗信息化、5G、游戏和半导体板块的投资机会。本基金计划在2019年下半年继续采取较前两年偏乐观仓位策略，密切关注市场风格的变化，紧跟经济形势、政策动向及流动性走势，采取灵活应对措施，在契约规定的范围内进一步优化持仓结构挖掘优质个股以争取获取好的业绩。
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
本基金管理人按照企业会计准则、中国证监会相关规定、中国证券投资基金业协会和基金合同关于估值的约定，对基金所持有的投资品种进行估值。
本基金管理人设有估值委员会，定期评价现行估值政策和程序，在发生了影响估值政策和程序的有效性及适用性的情况后及时修订估值方法。基金在投资新品种时，由估值委员会评价现有估值政策和程序的适用性。
（1）日常估值流程
本基金的估值由基金会计负责，基金会计以本基金为会计核算主体，基金会计核算独立于公司会计核算，独立建账、独立核算。基金会计采用专用的财务核算软件系统进行基金核算及帐务处理；每日按时接收成交数据及权益数据，进行基金估值。基金会计核算采用基金管理人与托管银行双人同步独立核算、相互核对的方式进行；基金会计每日就基金的会计核算、基金估值等与托管银行进行核对，每日估值结果必须与托管行核对一致后才能对外公告。
（2）特殊业务估值流程
根据中国证券监督管理委员会[2017]13 号《中国证监会关于证券投资基金估值业务的指导意见》、中国证券投资基金业协会《关于发布中基协(AMAC)基金行业股票估值指数的通知》、《中国证券投资基金业协会估值核算工作小组关于2015 年1 季度固定收益品种的估值处理标准》、《关于发布<证券投资基金投资流通受限股票估值指引(试行)>的通知》等有关规定及本公司的估值制度，对特殊品种或由于特殊原因导致投资品种不存在活跃市场的情况，量化投资部根据估值委员会确定的对停牌股票或异常交易股票估值调整的方法（比如：指数收益法）进行估值，并兼顾行业研究员基于上市公司估值模型计算结果所提出的估值建议或意见。必要时基金经理也会就估值模型及估值方法的确定提出建议和意见，但由估值委员会做最终决策。
上述参与估值流程的人员均具备估值业务所需的专业胜任能力，参与估值流程各方之间不存在重大利益冲突。
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本基金本报告期未进行利润分配，符合相关法规及基金合同的规定。
4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
本报告期内，本基金不存在连续二十个工作日基金份额持有人低于二百人或基金资产净值低于五千万元的情形。
§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期，中国建设银行股份有限公司在本基金的托管过程中，严格遵守了《证券投资基金法》、基金合同、托管协议和其他有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期内，本托管人根据《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的规定，对本基金管理人的投资运作进行了必要的监督，对基金资产净值的计算以及基金费用开支等方面进行了认真地复核，未发现本基金管理人存在损害基金份额持有人利益的行为。
报告期内，本基金未实施利润分配。
5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本托管人复核审查了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
§6 半年度财务会计报告（未经审计）
6.1 资产负债表
会计主体：华宝多策略增长开放式证券投资基金
报告截止日： 2019年6月30日
单位：人民币元
■
注：报告截止日2019年6月30日，基金份额净值0.4694元，基金份额总额2,833,445,419.12份。
6.2 利润表
会计主体：华宝多策略增长开放式证券投资基金
本报告期：2019年1月1日至2019年6月30日
6.3 所有者权益（基金净值）变动表
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 6.1 至 6.4 财务报表由下列负责人签署：
______黄小薏______ ______向辉______ ____张幸骏____
基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人
6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况
华宝多策略增长开放式证券投资基金(原名为华宝兴业多策略增长开放式证券投资基金，以下简称“本基金”)经中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)证监基金字[2004]第41号《关于同意华宝兴业多策略增长开放式证券投资基金设立的批复》核准，由华宝基金管理有限公司(原华宝兴业基金管理有限公司，已于2017年10月17日办理完成工商变更登记)依照《证券投资基金管理暂行办法》及其实施细则、《开放式证券投资基金试点办法》等有关规定和《华宝兴业多策略增长开放式证券投资基金基金契约》(后更名为《华宝兴业多策略增长开放式证券投资基金基金合同》)发起，并于2004年5月11日募集成立。本基金为契约型开放式，存续期限不定，*设立募集不包括认购资金利息共募集人民币5,229,237,143.39元，业经普华永道中天会计师事务所有限公司普华永道中天验字(2004)第74号验资报告予以验证。本基金的基金管理人为华宝基金管理有限公司，基金托管人为中国建设银行股份有限公司。
根据《华宝兴业多策略增长开放式证券投资基金招募说明书》和《关于对华宝兴业多策略增长开放式证券投资基金实施基金份额拆分的公告》的有关规定，本基金于2008年1月8日进行了基金份额拆分,拆分比例为2.294784076，并于2008年1月8日进行了变更登记。
根据《华宝基金管理有限公司关于旗下基金更名事宜的公告》，华宝兴业多策略增长开放式证券投资基金于2017年12月30日起更名为华宝多策略增长开放式证券投资基金。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《华宝多策略增长开放式证券投资基金基金合同》的有关规定，本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，主要包括国内依法发行、上市的股票、债券以及经中国证监会批准的允许基金投资的其他金融工具。在正常的市场情况下，本基金的股票投资比例范围为基金资产净值的50%-95%，债券为0%-45%，现金或者到期日在一年内的政府债券比例在5%以上。本基金的业绩比较基准为：复合指数×80%+上证国债指数×20%；其中，复合指数=(上证180流通市值/成分指数总流通市值)×上证180指数+(深证100流通市值/成分指数总流通市值)×深证100指数；其中，成分指数总流通市值=上证180流通市值+深证100流通市值。
本基金的财务报表于2019年8月29日已经本基金的基金管理人批准报出。
6.4.2 会计报表的编制基础
本基金的财务报表按照财政部于2006年2月15日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本准则》、各项具体会计准则及相关规定(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号<年度报告和半年度报告>》、中国证券投资基金业协会(以下简称“中国基金业协会”)颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《华宝多策略增长开放式证券投资基金基金合同》和在财务报表附注所列示的中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。
本财务报表以持续经营为基础编制。
6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本基金2019半年度财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金2019年6月30日的财务状况以及2019半年度的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。
6.4.4 重要会计政策和会计估计
本基金本报告期所采用的会计政策和会计估计与最近一期年度报告相一致。
6.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
6.4.5.1 会计政策变更的说明
-
6.4.5.2 会计估计变更的说明
-
6.4.5.3 差错更正的说明
本基金本报告期内无需说明的重大会计差错更正。
6.4.6 税项
根据财政部、国家税务总局财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2012]85号《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2015]101号《关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2016]36号《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70号《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》、财税[2016]140号《关于明确金融 房地产开发 教育辅助服务等增值税政策的通知》、财税[2017]2号《关于资管产品增值税政策有关问题的补充通知》、财税[2017]56号《关于资管产品增值税有关问题的通知》、财税[2017]90号《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》及其他相关财税法规和实务操作，主要税项列示
(1) 资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税人。资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易计税方法，按照3%的征收率缴纳增值税。对资管产品在2018年1月1日前运营过程中发生的增值税应税行为，未缴纳增值税的，不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从资管产品管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减。
对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税，对国债、地方政府债以及金融同业往来利息收入亦免征增值税。资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务，以2018年1月1日起产生的利息及利息性质的收入为销售额。
(2) 对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股票的股息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
(3) 对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴20%的个人所得税。对基金从上市公司取得的股息红利所得，持股期限在1个月以内(含1个月)的，其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在1个月以上至1年(含1年)的，暂减按50%计入应纳税所得额；持股期限超过1年的，暂免征收个人所得税。对基金持有的上市公司限售股，解禁后取得的股息、红利收入，按照上述规定计算纳税，持股时间自解禁日起计算；解禁前取得的股息、红利收入继续暂减按50%计入应纳税所得额。上述所得统一适用20%的税率计征个人所得税。
(4) 基金卖出股票按0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。
(5) 本基金的城市维护建设税、教育费附加和地方教育费附加等税费按照实际缴纳增值税额的适用比例计算缴纳。
6.4.7 关联方关系
6.4.7.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况
本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。
6.4.7.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方
■
注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
6.4.8 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
本基金本报告期内及上年度可比期间无通过关联方交易单元进行的交易。
6.4.8.1 通过关联方交易单元进行的交易
6.4.8.1.1 股票交易
本基金本期及上年度可比期间无通过关联方交易单元进行的股票交易。
6.4.8.1.2 债券交易
本基金本期及上年度可比期间无通过关联方交易单元进行的债券交易。
6.4.8.1.3 债券回购交易
本基金本期及上年度可比期间无通过关联方交易单元进行的债券回购交易。
6.4.8.1.4 权证交易
本基金本报告期及上年度可比期间无通过关联方交易单元进行的权证交易。
6.4.8.1.5 应支付关联方的佣金
无。
6.4.8.2 关联方报酬
6.4.8.2.1 基金管理费
注：支付基金管理人华宝基金的管理人报酬按前一日基金资产净值1.5%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：日管理人报酬＝前一日基金资产净值 X 1.5% / 当年天数。
6.4.8.2.2 基金托管费
注：支付基金托管人中国建设银行的托管费按前一日基金资产净值0.25%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：日托管费＝前一日基金资产净值 X 0.25% / 当年天数。
6.4.8.2.3 销售服务费
无。
6.4.8.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
本基金本期及上年度可比期间无与关联方进行的银行间同业市场的债券(含回购)交易。
6.4.8.4 各关联方投资本基金的情况
6.4.8.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
份额单位：份
■
注：基金管理人投资本基金适用的认(申)购/赎回费率按照本基金招募说明书的规定执行。
6.4.8.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
本基金本期末及上年度末无除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况。
6.4.8.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
注：本基金的银行存款由基金托管人中国建设银行保管，按银行同业利率计息。
6.4.8.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
本基金本报告期内及上年度可比期间未在承销期内参与关联方承销的证券。
6.4.8.7 其他关联交易事项的说明
本基金本报告期内及上年度可比期间无须作说明的其他关联交易事项。
6.4.9 期末（ 2019年6月30日 ）本基金持有的流通受限证券
6.4.9.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
注：基金可使用以基金名义开设的股票账户，选择网上或者网下一种方式进行新股申购。其中基金作为一般法人或战略投资者认购的新股，根据基金与上市公司所签订申购协议的规定，在新股上市后的约定期限内不能自由转让；基金作为个人投资者参与网上认购获配的新股，从新股获配日至新股上市日之间不能自由转让。此外，基金还可作为特定投资者，认购由中国证监会《上市公司证券发行管理办法》规范的非公开发行股票，所认购的股票自发行结束之日起12个月内不得转让。6.4.9.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
本基金本期末未持有暂时停牌等流通受限股票。
6.4.9.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
6.4.9.3.1 银行间市场债券正回购
本基金本报告期末无银行间市场债券正回购，因此没有在银行间市场债券正回购交易中作为抵押的债券。
6.4.9.3.2 交易所市场债券正回购
本基金本报告期末无交易所市场债券正回购，因此没有在交易所市场债券正回购交易中作为抵押的债券。
6.4.10 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
(1) 公允价值
(a) 金融工具公允价值计量的方法
公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的*层次决定：
第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。
第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。
第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。
(b) 持续的以公允价值计量的金融工具
(i) 各层次金融工具公允价值
于2019年06月30日，本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产中属于第一层次的余额为1,148,383,594.47元，属于第二层次的余额为92,902,061.34元，无属于第三层次的余额(2018年12月31日：第一层次941,487,674.23元，第二层次106,154,529.88元，无第三层次)。
(ii) 公允价值所属层次间的重大变动
本基金以导致各层次之间转换的事项发生日为确认各层次之间转换的时点。
对于证券交易所上市的股票和债券，若出现重大事项停牌、交易不活跃(包括涨跌停时的交易不活跃)、或属于非公开发行等情况，本基金不会于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期间及限售期间将相关股票和债券的公允价值列入第一层次；并根据估值调整中采用的不可观察输入值对于公允价值的影响程度，确定相关股票和债券公允价值应属第二层次还是第三层次。
(iii) 第三层次公允价值余额和本期变动金额
无。
(c) 非持续的以公允价值计量的金融工具
于2019年06月30日，本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产(2018年12月31日：同)。
(d) 不以公允价值计量的金融工具
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价值与公允价值相差很小。
(2) 除公允价值外，截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。
§7 投资组合报告
7.1 期末基金资产组合情况
7.2 期末按行业分类的股票投资组合
7.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
7.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
本基金本报告期末未持有港股通投资股票。
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
注：投资者欲了解本报告期末基金投资的所有股票明细，应阅读登载于www.fsfund.com的半年度报告正文。
7.4 报告期内股票投资组合的重大变动
7.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细
注：买入金额不包括相关交易费用。
7.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细
注：卖出金额不包括相关交易费用。
7.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
注：买入股票成本、卖出股票收入均不包括相关交易费用。
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属投资。
7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
7.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
7.10.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
本基金未投资股指期货。
7.10.2 本基金投资股指期货的投资政策
本基金未投资股指期货。
7.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
7.11.1 本期国债期货投资政策
本基金未投资国债期货。
7.11.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金未投资国债期货。
7.11.3 本期国债期货投资评价
本基金未投资国债期货。
7.12 投资组合报告附注
7.12.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期受到调查以及处罚的情况的说明
多策略增长基金截至2019年6月30日持仓前十名证券中的平安银行（000001）于2018年8月3日收到各省市银监局、银保监会处罚通知。由于公司存在办理无真实贸易背景票据业务、办理无真实贸易背景的银行承兑汇票业务、部分个人非房贷类信贷资金用途把控不力，违规流入房地产市场、授权未经任职资格核准的人员实际履行银行高管职权、以不正当手段发放贷款、会计记账违反审慎经营规则，处以罚款。
本基金管理人通过对上述上市公司进行进一步了解和分析，认为上述处分不会对公司的投资价值构成实质性影响，因此本基金管理人对上述证券的投资判断未发生改变。报告期内，本基金投资的前十名证券的其余九名证券的发行主体没有被监管部门立案调查或在本报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情况。
7.12.2 基金投资的前十名股票超出基金合同规定的备选股票库情况的说明
基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。
7.12.3 期末其他各项资产构成
7.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
7.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限的情况。
7.12.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因 ，合计数可能不等于分项之和。
§8 基金份额持有人信息
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
■
8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况
■
§9 开放式基金份额变动
单位：份
■
注：总申购份额含转换入份额；总赎回份额含转换出份额。
§10 重大事件揭示
10.1 基金份额持有人大会决议
报告期内本基金未召开基金份额持有人大会。
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
1、基金管理人的重大人事变动
本报告期内，基金管理人无重大人事变动。
2、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
托管人中国建设银行2019年6月4日发布公告，聘任蔡亚蓉为中国建设银行股份有限公司资产托管业务部总经理。
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
报告期内无涉及基金管理人、基金资产和基金托管业务的诉讼事项。
10.4 基金投资策略的改变
本报告期内本基金的投资策略未发生变更。
10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
基金管理人为本基金聘任的会计师事务所向本基金提供的审计服务持续期限为：本基金合同生效之日起至本报告期末。
10.6 管理人、托管人及其*管理人员受稽查或处罚等情况
本报告期内，管理人、托管人及其*管理人员未有受到稽查或处罚的情况。
10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
10.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
注：基金管理人选择交易单元的标准和程序（1）选择标准: 资力雄厚，信誉良好，注册资本不少于5亿元人民币；财务状况良好，各项财务指标显示公司经营状况稳定；经营行为规范，最近两年未因重大违规行为受到中国证监会和中国人民银行处罚；内部管理规范、严格，具备健全的内控制度，并能满足基金运作高度保密的要求；具备基金运作所需要的高效、安全的通讯条件，交易设施符合代理本基金进行证券交易的需要，并能为本基金提供全面的信息服务；研究实力较强，有固定的研究机构和专门的研究人员，能及时为本基金提供高质量的咨询服务，并能根据基金投资的特定要求，提供专门研究报告；适当的地域分散化。
（2）选择程序：（a）服务评价；（b）拟定备选交易单元；（c）签约。
2. 本基金本报告期停止租用券商交易单元：山西证券。
10.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
§11 影响投资者决策的其他重要信息
11.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况
无。
11.2 影响投资者决策的其他重要信息
■
华宝基金管理有限公司
2019年8月29日
A股市场迎来久违的放量大涨。
受上周末利好消息的影响，区块链板块出现暴动，70多只股票直接涨停，导致A股市场10月28日双双跳空高开。指数在回调后震荡走高，午后更是维持高位震荡的走势，截至收盘150只股票涨停（涨幅超过9.9%）。
至10月28日收盘，上证综指涨0.85%，报2980.05点；深证成指涨1.46%，报9801.87点；创业板指涨1.74%，报1704.42点。
沪深两市总共有162只股票涨幅在9%以上，11只股票跌幅在9%以上。
沪深两市成交总额为5203亿元，较前一交易日的4058亿元大幅增加1145亿元。其中，沪市成交1988亿元，比上一交易日的1602亿元亿增加386元，深市成交3215亿元。
北向资金继续净流入。Wind数据显示，截至10月28日收盘，北向资金合计净流入28.4亿元。其中，沪股通净流入15.79亿元，深股通净流入12.61亿元。
科创板35涨1跌，涨幅*的为首日上市的申联生物（688098）收涨318.3%，惟一下跌的天准科技（688003）下跌了3.57%。
区块链板块暴动，70余只股票涨停
在板块方面，区块链概念股批量涨停，成为市场*焦点，包括浙大网新（600797）、新湖中宝（600208）等70多只股票涨停。
光刻胶板块涨幅靠前，南大光电（300346）涨停，强力新材（300429）、江化微（603078）、晶瑞股份（300655）等涨逾6%。
银行板块低迷，张家港行（002839）、浦发银行（600000）、平安银行（000001）、中信银行（601998）等跌逾1%。
农林牧渔表现同样不佳，好当家（600467）、中宠股份（002891）等跌逾3%。
区块链连板情况将决定本轮行情的持续性
国泰君安认为，市场在科技股的带动下出现反弹，成交量明显放大，短期关注区块链概念股的热度能否维持。多数一字板的区块链上市公司在明后两日的连板情况将决定本轮行情的持续性。因此，已经上车的投资者可以拥抱反弹，持股待涨，而对于场外的投资者，建议谨慎追高，区块链概念股将会逐步出现分化。站在中长期的角度，可以关注银行、券商、传媒和汽车板块的投资机会。
兴业证券认为，行情会震荡反复、一波三折，不会一蹴而就、一气呵成，“迎难而上”有“难”亦有“上”。对于市场：战略乐观、布局长牛、去伪存真、精挑细选、夯实基础、以长打短。上周电子、金融、地产、计算机在涨幅榜前5中占据4席。建议投资者继续把握金融地产类债券品种+大创新成长方向两条主线。
联讯证券认为，科技主线有望回归最强音，带领大盘继续反攻。其一，经济结构性转型，新经济为代表的上市公司业绩整体转好，创业板三季报预告业绩增速大幅回升，龙头企业更为占优；其二，科技创新是提高社会生产力和综合国力的战略支撑，政策中长期利好将支持有前景有技术壁垒的科技公司发展。科创板的出台、重组新规的发布等金融改革将丰富科技公司的融资渠道，5G、区块链、人工智能等新兴产业政策预计也将持续推进落地。
消息●
又有一家A股公司将被山东国资收入麾下。
日前，地处江苏的上市公司江化微（603078.SH）发布公告称，公司将易主山东国资。
公告显示，江化微的控股股东、实际控制人殷福华及股东季文庆等拟将合计所持公司2244.86万股股份协议转让，受让方为淄博星恒途松控股有限公司（以下简称“淄博星恒途松”），交易总价款约为6.71亿元。
与此同时，江化微还筹划定增，淄博星恒途松将出资7亿元包揽本次定增。股权受让加上包揽定增，淄博星恒途松将合计出资13.70亿元，获得江化微24.79%股权，成为其控股股东，山东省淄博市财政局将成为实际控制人。
江化微主营业务为超净高纯试剂、光刻胶配套试剂等湿电子化学品的研发、生产和销售，处于国内湿电子化学品行业的第一阵营。2017年4月，公司登陆上交所主板，至今才四年半。
筹划易主停牌前股价涨停
江化微筹划的本次易主事项，可能存在泄密行为。
11月16日晚间，江化微发布公告称，当日，公司收到了控股股东、实际控制人殷福华通知，其正在筹划股份转让事宜，拟向淄博星恒途松协议转让部分公司股份，同时筹划向淄博星恒途松非公开发行股票事宜。这一事项可能涉及公司控制权变更，鉴于本次交易事项尚存在不确定性，为避免造成公司股价异常波动，公司申请股票自11月17日开始停牌，预计停牌时间不超过2个交易日。
然而，就在当日早盘，10时零3分，二级市场上的江化微，巨量资金杀入，快速封住涨停，直至下午收盘，依旧稳居涨停板上。
11月18日晚间，江化微披露易主事项进展，并发布控股股东、实际控制人拟发生变更暨复牌的提示性公告。公告显示，淄博星恒途松拟受让殷福华、季文庆以及镇江市杰华投资有限公司（以下简称杰华投资）所持江化微合计2244.86万股股份，交易完成后，淄博星恒途松将持有江化微11.46%股权，为公司第二大股东，第一大股东仍然为殷福华，持股比为19.37%。
这次股权转让价格为29.88元/股，11月16日，筹划易主事项前一个交易日，收盘价为29.82元/股。对比发现，本次股权转让基本上没有溢价。
受让股权是淄博星恒途松入主江化微的第一步，第二步，是江化微筹划定增。
根据江化微披露的定增预案，公司拟向淄博星恒途松非公开发行3473.95万股股票，淄博星恒途松以现金认购，发行价格为20.15元/股，预计募资7亿元。本次募资，扣除发行费用后将全部用于补充流动资金和偿还有息负债。
淄博星恒途松成立于今年9月24日，注册资本5000万元，其经营范围为以自有资金从事投资活动，其实际控制人为淄博市财政局。
本次非公开发行及转让股份过户完成后，以发行数量3473.95万股计算，淄博星恒途松将持股24.79%，公司现控股股东、实际控制人殷福华将持股16.45%。届时，江化微的控股股东将变更为淄博星恒途松，实际控制人将变更为淄博市财政局。
综上，通过受让股权及包揽定增，淄博星恒途松将合计出资13.70亿元，获得江化微的控制权。
公告称，入主之后，淄博星恒途松将发挥自身优势，支持公司在扩大现有产业规模的基础上，寻求新兴产业的投资机会，为公司开拓新的发展空间。
上市即变脸前三季净利续降30%
江化微走到易主地步，源于其经营业绩不理想。
江化微成立于2010年，2017年4月10日通过闯关IPO在上交所主板挂牌上市。上市当年，公司实现营业收入3.54亿元，同比增长6.37%，归属于上市公司股东的净利润（简称净利润）0.54亿元，同比下降22.14%，扣除非经常性损益的净利润（简称扣非净利润）0.47亿元，同比下降26.22%。
上市之前的2014年至2016年，公司实现的营业收入分别为3.54亿元、3.26亿元、3.33亿元，净利润分别为0.66亿元、0.62亿元、0.69亿元，虽然经营业绩没有明显增长，但盈利能力表现稳定。
上市之后，不仅仅是首年净利润下滑，而是连续三年下滑。2018年、2019年，江化微实现的营业收入分别为3.84亿元、4.90亿元，同比增长8.30%、27.82%。对应的净利润为0.40亿元、0.35亿元，同比分别下降25.62%、13.54%，扣非净利润0.33亿元、0.32亿元，同比分别下降29.06%、4.49%。
数据显示，虽然营业收入连续增长，但净利润、扣非净利润接连下降，与营业收入变动趋势绝然相反。
2020年，经营形势有所好转。当年，公司实现营业收入5.64亿元，同比增长14.96%，净利润、扣非净利润分别为0.58亿元、0.49亿元，同比增长68.58%、56.29%。目前来看，2020年高速增长的经营业绩只是反弹，并非反转。今年前三季度，公司实现营业收入5.40亿元，同比增长32.13%，净利润0.28亿元、扣非净利润0.27亿元，同比分别下降34.80%、30.40%。
当然，今年前三季度，净利润同比明显下滑，与原材料价格上涨有关。
江化微主营业务为超净高纯试剂、光刻胶配套试剂等湿电子化学品的研发、生产和销售，其湿电子化学品主要适用于平板显示、半导体及LED、光伏太阳能以及锂电池、光磁等电子元器件微细加工。
据披露，江化微具有一定的市场竞争力。公司称，其通过自主设计的一整套湿电子化学品生产工艺，并自主研发配置的满足规模化、专业化湿电子化学品生产流水线，已具备G2、G3、G4等级产品的规模化生产能力，公司湿电子化学品规模化生产所需的纯化技术、混配技术、分析检测技术在国内处于领先地位。
江化微还是国内为数不多的具备为平板显示、半导体及光伏太阳能等三大领域全系列湿电子化学品的供应企业之一，拥有客户优势。在半导体及LED领域，公司拥有士兰微电子、华润微电子、中芯国际、长电科技、华灿光电等知名企业客户，在平板显示领域，拥有京东方、深天马、华星光电等知名企业客户，在太阳能领域拥有晶澳太阳能、韩华新能源、通威太阳能、中来光电等知名企业客户。
尽管经营业绩不理想，但江化微的技术、市场地位并不低。或许，这是山东国资入主的主要原因。
今天的内容先分享到这里了，读完本文《603078股票》之后，是否是您想找的答案呢？想要了解更多603078股票、华宝兴业多策略相关的财经新闻请继续关注本站，是给小编*的鼓励。
